一次百亿级别的个人不良资产包转让，将华夏银行零售业务的“隐痛”推向了台前。 10月21日，华夏银行在银登中心一次性挂牌8期个人不良贷款包，金额总计为100.3亿元。 结合财报数据来看，这并非简单的资产出清，其背后是该行个人贷款不良率的加速恶化、信用减值损失的激增以及零售贷款占比的持续下滑。 伴随高管变动与业务模式的调整，华夏银行的个贷业务正面临着转型阵痛。 个人贷款加速不良 公告显示，8期个人不良贷款包中，有6期为信用卡不良贷款，债权本息总额为94.8亿元，户均本金2万元左右，借款人年龄主要集中在40岁左右，加权平均逾期天数集中在2000天左右。 剩下2期为个人消费不良贷款，债权本息总额为5.5亿元，户均本息接近3万元，借款人加权平均年龄近37岁，加权平均逾期天数集中在530天左右。 这8期不良贷款包的共同特点，除了借款人年龄和借款金额相近外，还在于绝大部分属于未诉资产。 小小两三万元就能压垮中年人的腰，银行催也不是，告也不是，信用卡那6期拖了5年多，个人消费贷那2期拖了1年多，突然就要转让了，这里面可能另有缘故。 据财报，华夏银行2026年上半年贷款核销及转出208.56亿元，而2025年全年为327.83亿元，2024年为304.32亿元。今年上半年的规模远超去年半年的规模，贷款核销及转出的速度明显加快了。 坏账核销转出加快，可能是坏账增加的速度变快了。 果不其然，据财报，华夏银行2026年上半年信用减值损失为234.02亿元，同比增长56.14%。 从贷款的类型来看，2026年上半年末，华夏银行的公司贷款，其不良贷款余额和不良贷款率均有所下滑。 不过，其个人贷款的不良贷款余额从2026年年初的147.32亿元，增加至年中的185.71亿元，增加值为38.39亿元；不良贷款率由2.11%增加至2.85%，增加了0.74个百分点。 对比2025年全年，个人贷款的不良贷款余额从年初的130.18亿元，增加至期末的147.32亿元，增加值为17.14亿元；不良贷款率由1.8%增加至2.11%，增加了0.31个百分点。 也就是说，仅2026年上半年这半年，华夏银行个人贷款质量的恶化程度，就已经超过了2025年全年。 不仅不良贷款余额与不良率“双升”，个人贷款的总余额也出现了下滑。 个人贷款占总贷款的比例，从2024年年末的30.51%，下滑至2025年年末的27.22%，再进一步下滑至2026年上半年末的23.5%。 华夏银行的零售贷款发展逻辑可能存在变化。 个人贷款业务发展的转变 据2025年财报，华夏银行推进个人贷款业务向场景化、线上化、智能化、数字化转型。依托科技手段提高对新型消费场景的服务渗透率，拓展线上消费渠道。 一是聚焦数字化产品和服务创新，持续优化升级重点产品“龙e贷”。生态化获客和场景营销取得突破，上线首个全线上化“龙e贷”能源场景项目，加大多元化生态场景建设，提供多样化的个人消费信贷金融服务。二是围绕消费行业经营主体持续开展信贷产品创新优化。聚焦“园、圈、链”生态，升级“龙商贷”，为个体工商客户提供数字化、智能化、专业化、特色化的金融服务。三是上线零售贷款资金实时监控功能，首次构建贷款资金全流程溯源整改，防控信贷资金违规转向限制性领域，防范资金挪用风险、保障信贷资产安全。 据2026年上半年财报，华夏银行落实国家关于金融支持提振消费、扩大内需的各项政策要求，紧扣服务实体经济主线，持续优化个人信贷业务结构，推进各项业务平稳发展。 一是深入推进“龙e贷”产品优化迭代，丰富消费贷业务模式，拓展业务生态场景，促进业务结构多元化。深化零售金融客户交叉营销，提升消费贷款数字化营销能力、风控能力、运营能力。截至2026年上半年，“龙e贷”累计授信486.12亿元，累计投放243.03亿元，授信客户超21万户。二是创新个人经营性贷款业务模式。聚焦重点市场和产业链场景，制定主动授信模式下的金融服务方案，推动从单一获客向批量获客转变。三是推动互联网贷款精细化管理，业务结构持续优化。 对比2026年上半年和2025年的表述，华夏银行推进个人贷款业务的方式有所变化。 2026年，“龙e贷”仍是消费贷数字化主打产品，但从“加大多元化生态场景建设，提供多样化的个人消费信贷金融服务”，转向“提升消费贷款数字化营销能力、风控能力、运营能力”。 “龙商贷”则从明确的产品升级表述，转为个人经营贷整体模式创新，聚焦市场和产业链场景、主动授信、批量获客成为新关键词。 2025年重点披露的资金实时监控和全流程溯源未在2026年上半年文本中展开。资金实时监控和全流程溯源，是一项难度极高的工作。记者怀疑，华夏银行能否在客户毫无异议（或不引发客户反感）的前提下持续做到这一点，毕竟客户也是需要隐私的。 至于华夏银行重点提的“龙e贷”，记者试着申请了一下。 可以看